Data wydania: 9 marca 2004 r.
Wytwórnia płytowa: Virgin Records Norway (EMI Norway) | Astralwerks (US)
Producent: HP Gundersen | Jørgen Træen | Sondre Lerche
Druga płyta ukazała się wiosną 2004 r., dwa i pół roku po debiutanckiej "Faces Down". Przy nagrywaniu albumu ponownie pracowali HP Gundersen i Jørgen Træen, nagrań dokonano w Duper Studios w Bergen, a wszystkie utwory to kompozycje Sondre.
Płyta zadebiutowała na drugim miejscu norweskiej listy najlepiej sprzedających się albumów i pozostała na niej przez 15 tygodni.
"Two Way Monologue" zebrała generalnie dobre recenzje, z pewnymi jednak zastrzeżeniami.
Øyvind Adde z norweskiego magazynu Groove zauważa, wpływ muzyki pop lat sześćdziesiatych - Paula McCartneya czy wyrafinowanego, jazzującego popu dla dorosłych Burta Bacharacha. - wpływy tych dwóch muzyków najlepiej słychać w takich utworach jak "Wet Ground", "It's Too Late" oraz instrumentalnym "I Love You". Doceniając umiejętność do zaprezentowania dość złożonych oraz "dorosłych" kompozycji , ale jednośnie wyraźa niezrozuminie jak dwudzistolatek może wyprodukować album do tego stopnia pozbawiony młodzieńczej energii. Słychać ją tylko w tytułowym utworze. Reszta albumu wydaje się być stworzona z myślą o publiczności złożonej z nostalgicznie usposobionych ludzi w średnim wielu.
Tim Sendra z portalu Allmusic nie krył swojego entuzjazmu: "Płyta ta jest dzielem ludz, którzy dobrze wiedzą jak należy skonstruować album [...], na płycie nie ma słabszych momentów. W rzeczy samej, jeśli będziecie mieli okazję posłuchać popowej płyty zawierającej lepsze piosenki, lepiej wykonane i w lepszych aranżacjach będzie to oznaczało, że muzycznie był to doprawdy nadzwyczajny rok".
1. Love You – 1:37
2. Track You Down – 4:38
3. On The Tower – 3:49
4. Two Way Monologue – 5:42
5. Days That Are Over – 4:09
6. Wet Ground – 3:11
7. Counter Spark – 4:13
8. It's Over – 3:11
9. Stupid Memory – 4:10
10. It's Too Late – 5:20
11. It's Our Job – 2:47
12. Maybe You're Gone – 4:49
